今天進(jìn)入斐波那契最后一課：蝴蝶形態(tài)。

蝴蝶形態(tài)作為斐波那契高級(jí)運(yùn)用，是交易中較為實(shí)用且抓波段的一個(gè)重要分析技巧，抓住蝴蝶能讓我們能提前判別出行情的潛在拐點(diǎn)，捕捉到波段的交易機(jī)會(huì)，該技術(shù)在國(guó)際市場(chǎng)中運(yùn)用的極為廣泛，它也是依然適用于目前的所有K線交易市場(chǎng)，以下是蝴蝶形態(tài)的基礎(chǔ)形態(tài)。

在前幾期巴爺已經(jīng)講過了斐波那契的各個(gè)回調(diào)位的讀數(shù)，在此基礎(chǔ)上再來識(shí)別蝴蝶形態(tài)會(huì)相對(duì)容易的多。上圖可以看見其實(shí)蝴蝶形態(tài)是一個(gè)經(jīng)歷過一段主行情后出現(xiàn)了兩波調(diào)整浪，在這一輪行情運(yùn)行中共計(jì)出現(xiàn)了5個(gè)重要的點(diǎn)XABCD。

蝴蝶形態(tài)就是通過5個(gè)點(diǎn)之間互相滿足斐波那契比例的一種化學(xué)效應(yīng)，例如最基礎(chǔ)的蝴蝶形態(tài)滿足的是：

·B=0.382~0.618XA

·C=0.382~0.886AB

·D=0.618~0.886XA；1.13、1.27、1.618、2、2.618BC

同時(shí)AB（長(zhǎng)度）≈CD（長(zhǎng)度）

滿足以上條件的情況下，行情在D點(diǎn)大概率會(huì)出現(xiàn)反轉(zhuǎn)走勢(shì)，展開一段XA的衍生行情，甚至很容易走出一段主升浪。

其中有幾個(gè)比較重要的原則：看漲蝴蝶的C點(diǎn)不能高于A點(diǎn)、看跌蝴蝶的C點(diǎn)不能低于A點(diǎn)；B點(diǎn)最小回測(cè)應(yīng)該大于等于0.382XA；D點(diǎn)必須超出B點(diǎn)。

感興趣的同學(xué)推薦一本書《和諧交易》，里面詳細(xì)的闡述了各種蝴蝶形態(tài)的具體比例，同時(shí)在本輪公開課時(shí)也會(huì)更加細(xì)的講到蝴蝶形態(tài)。

上圖是上證自08年6124高點(diǎn)開始到現(xiàn)在的月線級(jí)別走勢(shì)，當(dāng)中已經(jīng)完成了3輪蝴蝶形態(tài)，目前正位于第四只蝴蝶當(dāng)中！

蝴蝶形態(tài)的基本內(nèi)容百度一下都能找得到，而找不到才是重點(diǎn)，例如蝴蝶形態(tài)止損在哪里、止盈該如何設(shè)置、哪種蝴蝶形態(tài)最有效？

先說止損，蝴蝶形態(tài)的止損一般情況下都會(huì)設(shè)置在X點(diǎn)的下方（深海形態(tài)除外），一旦X點(diǎn)被擊穿，那么此時(shí)蝴蝶形態(tài)的主行情趨勢(shì)會(huì)更加復(fù)雜，不建議新手繼續(xù)持有。

其次也是最重要的一點(diǎn)：蝴蝶形態(tài)的第一目標(biāo)一定是CD段的0.382的位置，第二目標(biāo)是CD段的0.618。切記蝴蝶反轉(zhuǎn)后不是一定會(huì)重回到A點(diǎn)甚至更高的水平位，但是一定會(huì)回一次0.382的水平位。

因此在持倉(cāng)上，當(dāng)我們?cè)贒點(diǎn)入場(chǎng)后價(jià)格觸及到0.382CD時(shí)做第一次減倉(cāng)，此時(shí)把止損上移至入場(chǎng)位保證不虧損的情況下博取0.618CD甚至更高的利潤(rùn)才是蝴蝶形態(tài)策略最正確的做法。

而那么多種蝴蝶形態(tài)，如何確定最有效？那么這里不得不重新思考一個(gè)問題：斐波那契最有效的比例是多少？答案是0.618。因此這里跟你們透露一個(gè)最佳比例：B點(diǎn)無(wú)限接近于0.618XA，同時(shí)CD段的長(zhǎng)度=AB段的長(zhǎng)度，或者是2倍AB。

之前很多案例，包括目前依然在持倉(cāng)的上海機(jī)場(chǎng)，這些都發(fā)生過了，這里說一個(gè)還沒發(fā)生并且正位于蝴蝶D點(diǎn)反轉(zhuǎn)的標(biāo)的，畢竟事后只能當(dāng)案例，事前才能使我們獲取盈利，上周文中提到的上機(jī)數(shù)控。