投資，什么年齡干什么事

有個(gè)長(zhǎng)輩曾對(duì)我說(shuō)過(guò)，人生到哪個(gè)階段就做哪個(gè)階段的事。我覺得很有道理，投資理財(cái)也是這樣。比如青年、中年、老年的理財(cái)就有很多不一樣的地方。

青年理財(cái)：對(duì)大學(xué)剛畢業(yè)的年輕人來(lái)說(shuō)，收入和積蓄都不多。由于投資本金少，此時(shí)即使獲得高額收益，也賺不了多少錢。此時(shí)不如把提升自身價(jià)值當(dāng)做理財(cái)?shù)牡谝荒繕?biāo)，因?yàn)閺拈L(zhǎng)期看，投資自己是抵御通貨膨脹的最好方法。此時(shí)財(cái)富投資是次要的，如果有20萬(wàn)~30萬(wàn)元的本金，買房子不夠，炒股票也不能保證賺多少錢，還不如去留學(xué)或讀個(gè) MBA。年輕時(shí)應(yīng)該多走些地方，多結(jié)交些志同道合的朋友，多請(qǐng)教些能幫助自己的貴人，爭(zhēng)取份好工作并有所發(fā)展，早日走上管理崗位，尋求更大人生的舞臺(tái)，這是最大的理財(cái)，遠(yuǎn)遠(yuǎn)好過(guò)悶在電腦前學(xué)行情，或鉆研些理財(cái)小技巧。我不建議這個(gè)階段的年輕人過(guò)早買房，給自己套上過(guò)于沉重的財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)，還可能會(huì)極大地影響你的事業(yè)發(fā)展。

對(duì)事業(yè)開始有起色，組建了家庭的 30歲以上的青年來(lái)說(shuō)，必須開始投資了，目標(biāo)很簡(jiǎn)單，就是為了多賺些錢。此時(shí)收入開始增加，但也面臨買房養(yǎng)孩子等現(xiàn)實(shí)問(wèn)題，這是人生的第一個(gè)開支高峰。只要工作有保障，此時(shí)的投資可以做得相對(duì)激進(jìn)些，比如多參與些證券類投資。這時(shí)的投資，即使虧完了，也有機(jī)會(huì)掙回來(lái)。但此時(shí)投資經(jīng)驗(yàn)較少，自信心爆棚，容易沖動(dòng)投資。所以此時(shí)的年輕人，在任何決策前都需要仔細(xì)考慮，不要為了顯示爽氣而匆忙拍板。

另外，組建家庭意味著對(duì)他人的更多責(zé)任，以前從不買保險(xiǎn)的人，此時(shí)需要考慮保險(xiǎn)了。這個(gè)階段買保險(xiǎn)，是成本相對(duì)最低的時(shí)候。

中年理財(cái)：這是人生最輝煌的時(shí)期，事業(yè)處于一生的頂峰狀態(tài)，收入也最多，同時(shí)中年的后期也會(huì)迎來(lái)人生的第二個(gè)開支高峰，子女高等教育和成家等問(wèn)題迎面而來(lái)。中年人理財(cái)?shù)淖畲筇攸c(diǎn)是要有雙重目的：一是增值，二是為自己養(yǎng)老作準(zhǔn)備。

對(duì)增值部分的投資，中年人仍可以選擇些股票基金、房產(chǎn)等激進(jìn)品種。同時(shí)，由于知識(shí)和人脈的積累，有興趣和條件的人可以嘗試些另類投資，比如收藏品、PE等。這些另類投資需要的期限較長(zhǎng)，有的需要等 5~10年，但收益往往不錯(cuò)。

同時(shí)因?yàn)樾枰鎸?duì)家庭責(zé)任和養(yǎng)老問(wèn)題，所以中年人已經(jīng)不能把全部身家都?jí)涸诠善鳖惛唢L(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)上了。中年人遇到的家庭問(wèn)題是最多的，上有老，下有小，自己也將進(jìn)入老年。此時(shí)除了買保險(xiǎn)之外，每年需要留部分資產(chǎn)，放在平穩(wěn)安全的品種上，以備家庭大額開支，比如債券投資、房地產(chǎn)投資、基金定投和黃金。如果把所有的錢都投在股市里，一旦套牢，又碰上孩子留學(xué)或父母生病，就會(huì) “割肉 ”也不是，等待也不是，陷入兩難境地。

所以中年投資的最大特點(diǎn)是要 “兩手抓，兩手都要硬”，一部分激進(jìn)，一部分保守，兩者缺一不可，偏重前者容易對(duì)老年生活造成影響，偏重后者會(huì)失去資產(chǎn)增值的機(jī)會(huì)。

老年理財(cái)：老年人理財(cái)，情況完全不同。目前這代老年人在年輕時(shí)是沒有機(jī)會(huì)作投資增值的，大多數(shù)老年人拿自己的養(yǎng)老金進(jìn)行投資。老年人投資尤其需要控制風(fēng)險(xiǎn)。穩(wěn)健保守的品種是不錯(cuò)的投資選擇，比如債券或收益相對(duì)固定的理財(cái)產(chǎn)品。對(duì)經(jīng)濟(jì)能力寬裕的人，買房獲取穩(wěn)定租金也是個(gè)可取的辦法。老年人要降低投資證券市場(chǎng)的資產(chǎn)比例，因?yàn)橐坏┯龅较碌?，老年人沒有那么多時(shí)間來(lái)等待市場(chǎng)回升。

老年人理財(cái)要注意三個(gè)問(wèn)題。

第一是少炒股票。很多老人拿多年積蓄的養(yǎng)老金炒股，碰到一個(gè)跌停板，年輕人會(huì)無(wú)所謂，對(duì)老人就會(huì)是負(fù)擔(dān)。在這種情況下，即使老人買的股票本身質(zhì)地不錯(cuò)，也容易造成心態(tài)不好，賺錢難度會(huì)比年輕人更大。同時(shí)，長(zhǎng)時(shí)間盯股票盤面會(huì)給心臟造成壓力，影響血壓一旦市場(chǎng)出現(xiàn)波動(dòng)，會(huì)影響健康。很多老人離不開股市，原因之一是他們把股市當(dāng)做社交和消除寂寞的場(chǎng)所，如果這樣的話也可以，但適當(dāng)投入，參與即可，不能把大部分家當(dāng)都放進(jìn)股市。每次我看見白發(fā)蒼蒼的老人盯著看盤，總有莫名的傷感。建議 75歲以上的老人完全不炒股，65歲以上老人減少炒股。

第二是避免上當(dāng)。很多老年人年輕時(shí)沒機(jī)會(huì)接觸學(xué)習(xí)經(jīng)濟(jì)金融知識(shí)，知識(shí)和信息都處于劣勢(shì)，在一些不良機(jī)構(gòu)的欺騙誤導(dǎo)下，容易受騙上當(dāng)。曾有老人家向我訴苦，說(shuō)有投資機(jī)構(gòu)指導(dǎo)炒股，其實(shí)往往是趁客戶接盤之際出貨，害得老人被深深套牢。更有甚者承諾代客炒股，給高額回報(bào)，讓老人把炒股的錢匯到他們賬上，最后音訊全無(wú)血本無(wú)歸。這些不良機(jī)構(gòu)的共性，往往是先給予蠅頭小利，等產(chǎn)生信任感后行騙；或者編些沒有出處和來(lái)源的數(shù)據(jù)吹捧自己，證明自己的歷史業(yè)績(jī)?nèi)绾纬霰姟?/p>

老年人總是更容易相信別人，很多金融產(chǎn)品的說(shuō)明書越來(lái)越細(xì)，越來(lái)越復(fù)雜，老年人往往沒時(shí)間深入研究，理財(cái)師怎么推薦就怎么相信。我在香港時(shí)發(fā)現(xiàn)，因買雷曼兄弟“迷你債 ”虧損而上街請(qǐng)?jiān)傅娜?，多?shù)是老年人。

所以，老年人投資需要多花些時(shí)間挑選產(chǎn)品和考察理財(cái)師。更要記得的是：天上不會(huì)掉餡餅！

第三是懂得花錢。有個(gè)笑話，說(shuō)一位美國(guó)老太臨終前說(shuō)：我終于把銀行的房貸全還清了。而一位中國(guó)老太臨終前說(shuō)：我終于存了足夠的錢，一次性買得起房子了。國(guó)外甚至有老年人算好時(shí)日，把房子抵押給銀行，用所得貸款消費(fèi)養(yǎng)老，過(guò)著很舒適的生活，等離開世界時(shí)把房子留給銀行，兩不相欠。中國(guó)的情況較特殊，社保體系、東方式的家庭責(zé)任讓中國(guó)老人很辛苦，不敢消費(fèi)。其實(shí)中國(guó)老人更應(yīng)該想得開，花點(diǎn)錢，頤養(yǎng)天年。