第10篇

消息原文：歐盟委員會(huì)正式發(fā)布《2030年氣候目標(biāo)計(jì)劃》及政策影響評估報(bào)告，提出將2030年溫室氣體減排目標(biāo)從40%提高為55%。按計(jì)劃歐洲議會(huì)將于今年10月就“氣候法草案”投票表決，于2021年6月前修訂相關(guān)立法。

看到這個(gè)消息的時(shí)候，老鐵們有沒有聯(lián)想到什么？

這條消息的關(guān)鍵詞就是6個(gè)字'減排目標(biāo)上調(diào)'，減排核心是降低化石能源消費(fèi)，那么化石能源消費(fèi)降低之后，將會(huì)推動(dòng)可再生能源消費(fèi)占比的提升，而可再生能源有哪些呢，無非就是風(fēng)能、太陽能這些，那么又如何利用太陽能呢？所以很自然的就想到了光伏，今天就和大家一起聊聊。

要是冷不丁的和大家說光伏，很多人可能都會(huì)有些懵，第一反應(yīng)就是那到底是什么東西？光伏其實(shí)是'光生伏特效應(yīng)'的簡稱，而'光生伏特效應(yīng)'簡單的說就是把'光能'轉(zhuǎn)化成了'電能'的過程。大致的原理如下：當(dāng)太陽光照射到PN結(jié)上時(shí)，PN結(jié)吸收光能激發(fā)出電子和空穴，在PN結(jié)中產(chǎn)生電壓。

2004年之前——光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展初期，當(dāng)時(shí)光伏產(chǎn)業(yè)的相關(guān)技術(shù)還不夠完善，每度電的成本也比較貴，促進(jìn)光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展的驅(qū)動(dòng)力主要來自政策的補(bǔ)貼扶持。

2008年至2011年——光伏產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展期，光伏產(chǎn)業(yè)技術(shù)得到迅速發(fā)展，企業(yè)研發(fā)投入迅速增加，專利數(shù)量激增，自主創(chuàng)新不斷增強(qiáng)，中國企業(yè)主要集中在光伏產(chǎn)業(yè)組件產(chǎn)品上。

2012年至今——光伏產(chǎn)業(yè)進(jìn)一步發(fā)展，企業(yè)研發(fā)投入迅速增加，專利數(shù)量激增，自主創(chuàng)新不斷增強(qiáng)，中國企業(yè)主要集中在光伏產(chǎn)業(yè)組件產(chǎn)品上。

上游：包括金屬硅、多晶硅、硅片等多種材料，這里簡單說下多晶硅，它可以先被鑄成硅錠，然后切割成片，加工成多晶硅硅片，也可以熔爐后植入單晶硅籽晶，拉伸為圓柱晶棒，再被切割成片，加工成為單晶硅硅片，多晶硅的作用是制造電池組件。

中游：主要是電池片和光伏組件（光伏組件是能單獨(dú)提供直流電輸出的、最小不可分割的光伏電池組合裝置。光伏組件是太陽能發(fā)電系統(tǒng)中的核心部分）。

下游：也就是應(yīng)用領(lǐng)域，包括大型地面集中式電站、工商業(yè)和戶用光伏系統(tǒng)等應(yīng)用系統(tǒng)

1）平價(jià)上網(wǎng)時(shí)代到來——補(bǔ)貼退坡雖然短期內(nèi)不利于裝機(jī)需求，但可以倒逼所有上游環(huán)節(jié)降低成本、清出行業(yè)過剩產(chǎn)能，有利于后期的健康發(fā)展。

這里解釋下補(bǔ)貼退坡：2019年光伏產(chǎn)業(yè)補(bǔ)貼規(guī)模為30億元，而2020年的補(bǔ)貼總規(guī)模為15億元，補(bǔ)貼的數(shù)額變少了就是所說的補(bǔ)貼退坡。（補(bǔ)貼的金額雖然變少了，但管理層會(huì)通過鼓勵(lì)發(fā)展光伏“平價(jià)”項(xiàng)目來彌補(bǔ)）

再說下光伏“平價(jià)上網(wǎng)”是什么意思：這里分為兩種，一種是“用戶側(cè)平價(jià)上網(wǎng)”，是指光伏發(fā)電的度電成本低于用戶的購電價(jià)格；一種是“發(fā)電側(cè)平價(jià)上網(wǎng)”，是指光伏發(fā)電度電成本低于脫硫燃煤標(biāo)桿上網(wǎng)電價(jià)。

平價(jià)上網(wǎng)將使光伏產(chǎn)業(yè)從政策驅(qū)動(dòng)、計(jì)劃統(tǒng)籌與市場驅(qū)動(dòng)參半的發(fā)展模式，加速轉(zhuǎn)變成為市場驅(qū)動(dòng)型、自由選擇型和交易活力型的模式。行業(yè)成長邏輯正逐漸擺脫對政策和補(bǔ)貼的依賴，一個(gè)新的、自發(fā)的高速成長期正式開啟。

2）國內(nèi)外需求強(qiáng)勁——需求是驅(qū)動(dòng)力，促進(jìn)光伏產(chǎn)業(yè)更好的發(fā)展。

國內(nèi)需求：

我國在2015年的《巴黎協(xié)定》承諾將在2030年左右達(dá)到碳排放峰值，并在2030年前將非化石能源占一次能源消耗的比重提高到20%。2019年我國太陽能發(fā)電占總發(fā)電量的比重在1.6%左右，和德國、意大利等歐洲國家相比（在7%-8%左右），還有很大差距。

國外需求：

從當(dāng)前新增裝機(jī)中的結(jié)構(gòu)占比來看，海外新增裝機(jī)量占比更大，在60%-80%的區(qū)間占比，產(chǎn)能方面，2019年，我國的光伏產(chǎn)能占全球的97%，因此光伏的出口需求非常重要。（國內(nèi)的出口也就是國外的需求）

國外的光伏需求較高，主要有兩個(gè)原因：

a）光伏電站的投資回報(bào)相對較高——海外光伏項(xiàng)目的電站股本回報(bào)率大概在10%-12%左右，而歐洲等地區(qū)的利率又處于非常低的水平，所以光伏電站的投資回報(bào)吸引力較高。

b）歐洲地區(qū)對于可再生能源供給，淘汰加快傳統(tǒng)能源的政策指引較為明確，提升減排目標(biāo)以降低化石能源的消費(fèi)，從而進(jìn)一步提升可再生能源的消費(fèi)，其中德國更夸張一些，它已經(jīng)不再建設(shè)核電站，電力供應(yīng)完全由可再生能源替代。

隆基股份：單晶硅片龍頭，持續(xù)推進(jìn)全球營銷體系建設(shè)， 垂直一體化加速組件市占率提升。

通威股份：多晶硅和電池片雙龍頭，公司高純晶硅的產(chǎn)能利用率高達(dá)116%，毛利率達(dá)27.7%，保持了良好的競爭力。

晶澳科技：一體化組件龍頭，注重產(chǎn)品質(zhì)量，毛利率穩(wěn)定在15%以上，明顯優(yōu)于行業(yè)內(nèi)其他公司。

中環(huán)股份：國內(nèi)綜合產(chǎn)品門類最全的硅片供應(yīng)商之一，運(yùn)營管理能力較強(qiáng)，產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同優(yōu)勢助力業(yè)績穩(wěn)健增長。

全文完，感謝您的耐心閱讀！