員工離職，限制性股票怎么辦？

【前言】

    企業(yè)以限制性股票的形式獎勵員工是為了能夠挽留人才，同時激發(fā)他們的工作熱情。如何設(shè)計股權(quán)激勵方案，以最大限度地避免員工跳槽的風(fēng)險？若離職風(fēng)險沒有被成功規(guī)避，又該如何實(shí)施股權(quán)激勵計劃，對企業(yè)和未離開的員工都有好的交代？

【正文】

    一、案情回顧

1、案情簡介

    2008年1月7日，劉某入職甲公司，與甲公司形成勞務(wù)關(guān)系，且約定雙方均有權(quán)在任何時間并基于任何原因終止雇傭關(guān)系。

    2010年12月17日，甲公司授予劉某10000股限制性股票作為獎勵，明確約定于2011年12月17日解禁5000股、于2012年12月17日解禁5000股，如果在此期間雙方終止雇傭關(guān)系，未解禁的限制性股票取消授予。

    2011年12月17日，甲公司解禁了其中5000股。

    2012年11月30日，甲公司通知劉某解除勞務(wù)關(guān)系，并于同日取消了劉某的剩余5000股股權(quán)。

    之后，劉某要求甲公司支付剩余5000股的股權(quán)折價款，而甲公司予以拒絕。

2、判決結(jié)果

    法院審理后認(rèn)為，根據(jù)雙方相關(guān)書面文件的約定，如果雙方勞務(wù)關(guān)系終止，則未解禁的股權(quán)激勵將被取消，故甲公司取消上訴人5000股的股權(quán)激勵無過錯，駁回了劉某的請求。

二、律師評析

    為了增強(qiáng)員工的歸屬感、充分調(diào)動員工的工作積極性，不少企業(yè)選擇將本企業(yè)的股票獎勵給員工，讓員工成為企業(yè)的主人翁。但即便如此，仍然無可避免員工離職——不論是辭職還是開除。企業(yè)在設(shè)計股權(quán)激勵計劃的時候，對員工離職時如何實(shí)施股權(quán)計劃做出約定，十分必要。

    什么是限制性股票？
    限制性股票是指激勵對象（一般包括員工、商業(yè)合作伙伴等）按照股權(quán)激勵計劃規(guī)定的條件，從公司獲得的一定數(shù)量的公司股票。
    和員工直接從股票二級市場購得的股票相比，限制性股票增加了員工獲得、轉(zhuǎn)讓股票的限制性條件。

    什么是禁售期？ 
    禁售期，又被稱為“鎖定期”。在股權(quán)激勵語境下的“禁售期”，是指員工在獲得企業(yè)授予的股票后不得在轉(zhuǎn)讓的期限。

    未雨綢繆，防患未然

    為了降低員工離職的可能性和降低員工離職給公司帶來的損失，在股權(quán)激勵計劃中應(yīng)當(dāng)明確約定禁售期的期限以及在規(guī)定期限內(nèi)離職將不授予股權(quán)的不利后果。同時，為了使員工的熱情和積極性能夠具有較長的保鮮期，限制性股票的解禁建議采取分期、分批次的方式。

    員工離職后對限制性股票的處理通常情況下，員工離職，尚處于禁售期內(nèi)的股票，公司不再授予員工。對于已經(jīng)授予員工、但仍在解禁期內(nèi)的股票，應(yīng)當(dāng)分情況處理。若是員工辭職或是員工與企業(yè)協(xié)商離職，企業(yè)應(yīng)當(dāng)基于公平以市場公允價予以回購；若是員工存在過錯被企業(yè)開除，因員工的行為已經(jīng)損害了企業(yè)利益，繼續(xù)對其進(jìn)行獎勵有違公平和股權(quán)激勵計劃的初衷，公司應(yīng)當(dāng)無償回購。

【作者簡介】

    謝陽，律師，中倫文德律師事務(wù)所合伙人。謝陽律師在執(zhí)業(yè)前在司法機(jī)關(guān)工作，曾為聯(lián)想集團(tuán)有限公司（HK：0992）擔(dān)任法律顧問，專職負(fù)責(zé)聯(lián)想集團(tuán)有限公司的IT服務(wù)業(yè)務(wù)法律事務(wù)。具有在跨國企業(yè)擔(dān)任內(nèi)部法律顧問的工作經(jīng)驗(yàn)，深諳企業(yè)風(fēng)險內(nèi)控的精髓。