在優(yōu)越的家庭環(huán)境里嬌生慣養(yǎng)地長大，沒有兄弟姐妹與自己爭寵，自己是說一不二的小皇帝，長大成家后不僅沒有贍養(yǎng)父母的負擔，在經濟上還可以得到父母的巨額支持，這是許多獨生子女財務上的特點。即便這些獨生子女已經成家立業(yè)，但他們在財務上仍與父母有割舍不斷的關系，父母仍然是他們重要的收入來源之一。這個特點在“雙獨”家庭表現(xiàn)尤為明顯。

　　這些雙獨子女的心情是矛盾的，他們即為自己有堅實的財務靠山而感到慶幸，又因為始終不能割斷“臍帶”而感到羞愧，他們既想依靠自己自食其力地生活，但又因為無法舍棄父母的保護而始終無法實現(xiàn)財務的真正自由。

　　2006年8月，本刊理財俱樂部會員周傳為此專門到編輯部咨詢，并提交了自己的財務狀況，希望能得到本刊理財師的幫助，使自己在財務上真正獨立起來。

　　“雙獨”家庭的財務獨立理財策略

　　文/本刊記者 魏鵬珠

　　今年29歲的周傳是廣州一家房地產公司的策劃經理，目前資產上百萬的他，卻為家庭財務還要依賴父母而苦惱。

　　周傳1999年畢業(yè)于廣州一所?？茖W院。畢業(yè)后，他在一家外貿公司從事國際貿易工作，雖然工資只有三四千元，但工作一直都順風順水，上升空間很大，但一場突入其來的婚變徹底改變了他職業(yè)發(fā)展的方向。

　　2002年，周傳打算與在大學的女友結婚。為此，周傳的父母為他們買了套新房。雖然婚禮在即，但他們的感情從畢業(yè)后就一直隱藏著危機。雙方的矛盾越來越大，最終在結婚前一個月，大吵之后兩人徹底的分手了。而那套準備好的新房，現(xiàn)在由周傳的父母住著。

　　這次婚變對周傳打擊很大，想到女友也是做國際貿易，在工作中不免會碰面，為了不再和對方見面，周傳打算辭職。而此時公司主營中東業(yè)務的領導，決定派周傳到阿聯(lián)酋首都迪拜負責一項業(yè)務，周傳認為這可以讓他在事業(yè)上有所作為，更是逃離廣州這個傷心地的好方式，他毫不猶豫的接受了公司的這項任命。但周傳的父母極力反對他到阿聯(lián)酋，因為當時美國正在攻打伊拉克，阿聯(lián)酋作為美軍的一個基地，隨時都有可能面臨戰(zhàn)爭的危險。父母一再地勸周傳放棄這個危險的任命，畢竟他是獨身子女，是父母下半生唯一的精神支柱，如果有個萬一，整個家庭都會垮掉。周傳此時才真正意識到，作為獨身子女，對父母需要擔負更多的責任，在事業(yè)和父母間，他選擇了陪在父母身邊。周傳想到原先就有辭職的打算，這次又公然違背了公司的任命，于是下定決心，離開了這家公司。

　　離開國際貿易公司后，周傳來到了現(xiàn)在就職的一家房地產公司，擔任銷售策劃等工作。這家公司待遇不錯，周傳的月收入稅后有12000元。進入了房地產公司后，周傳逐漸了解了一些房地產投資的訣竅，他利用自己的積蓄和父母的資助，進行房地產投資，并從中獲得了60多萬的收益。2004年的一個夏天，周傳在同學聚會上遇到了初中同學姚夏，因為都是獨生子女，家庭背景相近，兩人很快就走到了一起，三個月后他們就閃電結婚了，并住進了姚夏父母為他們提供的一套80多平方米的房子里。

　　姚夏曾在一家國有企業(yè)建筑公司做預結工作，社會福利比較豐厚。但姚夏從小就有一個夢想――經營一家美容店，姚夏這種邊工作邊投資實業(yè)的觀點也影響著周傳。2005年他們的女兒出生了，借著產假，姚夏將投資美容的想法付諸實踐，與幾個朋友合伙，在東山區(qū)的一個高級社區(qū)開了一家800平米的美容店，由姚夏負責經營，其中周傳出資40萬元。隨后，周傳發(fā)現(xiàn)這個高級社區(qū)居然沒有一家正規(guī)的洗衣店，開家洗衣店應該有很大的市場，而且美容院需要清洗大量的毛巾衣物，考慮到洗衣店不需要花太多時間親自管理，去年底，周傳又在美容店附近開了一家洗衣店，包括裝修、押金和加盟費，這個洗衣店周傳共投入了7萬元，其中有3萬元的押金，在兩年后將會退回給周傳。

　　目前，姚夏因為經營美容店，已經在單位辦理了停薪留職手續(xù)。由于這家美容院僅開張半年多，而且有20多位員工，成本消耗比較大，目前還沒有贏利，周傳預計，幾個月后，美容院經營將進入一個發(fā)展新周期，屆時，他每個月可以拿到1萬元的純收入。而周傳經營的洗衣店，是去年底才開始營業(yè)，開張僅3個多月，就進入了洗衣淡季，開張至今，洗衣店處于持平狀態(tài)。周傳預計，一年淡旺季節(jié)平均下來，洗衣店每個月應該有1500元左右的收入。

　　在投資即將得到回報，工作比較穩(wěn)定的情況下，將近而立之年的周傳開始清點自己的財產。

　　在投入方面，除了有47萬投資美容店和洗衣店外，周傳在2000年便開始投資股票，共在股票上先后投資了22萬元，但由于對股票并不在行，已經在股市上損失了2萬元左右，兩個月前，周傳將股票上的錢全交由專業(yè)人士打點，并打算不管股票以后的盈虧如何，他都不會撤資，也不會再繼續(xù)投入了。2005年，周傳購買了輛價值40萬的奧迪A6汽車，其中大部分資金由父母贊助。另外，周傳還有10萬元借給了親戚，因為關系很好，所以也沒確定還款期限。周傳一家三口每年有1.4萬元的保險支出，但周傳和姚夏各自的5000元保險早在他們讀書的時候，父母就已經開始幫他們買了。所以現(xiàn)在夫妻二人的1萬元保險都由雙方的父母支付，他們實際只需支付孩子的保險就可以了。他們的孩子目前2歲，有壽險30年，保額50000元，每年交3290元，另外附加醫(yī)療險15年，保額50000元，每年交130元，這樣孩子每年需要繳納3420元的保費。

　　周傳在花費上是個比較節(jié)省的人。姚夏沒有工作，美容院方面也沒有固定的收入，周傳將月收入中的6000元交給姚夏做家用，這6000元中，有1500元交給雙方的父母，作為贍養(yǎng)費，周傳認為，相對于雙方父母為他們的付出，這1500院根本不算什么。周傳每月個人消費在2000元以內，每個月還都會存下1000元做零存整取。除此外，周傳每個月要拿出1700元資助家里幾個窮親戚的孩子讀書，這筆支出需要持續(xù)10年。至于他每月3000元的養(yǎng)車費和700元的手機費，都由公司報銷，周傳不用自己掏錢。現(xiàn)在周傳的孩子由岳母和保姆帶著，由于周傳的母親還在上班，所以雇用保姆的800元由周傳的父母擔負。

　　周傳的父母不僅在投資和日常生活上給予兒子很大的支持，還給了周傳50萬元現(xiàn)金，讓周傳買房子，等周傳買了房子后，他們現(xiàn)在住的房子，將還給姚夏的父母。因為長期在房地產行業(yè)工作，周傳對房子很挑剔，他預計要上百萬的房子才能滿足自己的需求。所以他打算兩年后再買房子。屆時通過向父母親戚借錢，周傳無需向銀行貸款，一次性購買100萬元的房子。

　　現(xiàn)在周傳感到最大的困惑是，他和姚夏現(xiàn)在都已經29歲，即將進而立之年，但在投資和日常消費上還離不開父母的支持，不免令他感到慚愧。他希望有朝一日可以回報父母。同時，周傳也面臨著事業(yè)上的瓶頸：相比前兩年，目前投資房地產賺錢的機會已經不多，而公司加薪和上升的空間都不大，明年又要面臨著女兒教育費等大筆開銷，所以周傳認為必須在30歲前規(guī)劃好將來的財務。

　 周傳的理財目標：

　　1、在兩年后擁有一個屬于自己的房子，房子的價格估計在100萬元左右，周傳預計到時能從父母和親戚處借到50萬，加上現(xiàn)有的50萬，這樣他就可以一次性付款。目前，周傳的銀行存款是父母給的50萬，但他認為全放進銀行，太可惜了。他希望通過理財，合理規(guī)劃這50萬元和目前的收入，他希望在付完款后，手頭還能有20萬的剩余資金。

　　2、女兒明年要上幼兒園，又要多出一大筆開支：幼兒園要讀4年，預計每年學費2萬元，單是學費支出就是8萬元。周傳希望通過理財，提前規(guī)劃好這筆開支。

　　3、回饋父母這些年來對自己的幫助，一直是周傳的心愿。他打算在未來的幾年內，出資8-10萬，讓父母周游各國，也算是對父母的一片心意。

　　4、在付完房款后，周傳還能有20萬元的剩余，他想知道這20萬該如何規(guī)劃。

　　方案一：

　　陳長順，保險經濟師、美國壽險管理師（FLMI）,1997年7月畢業(yè)于北京中國人民大學財政金融系，畢業(yè)后在廣東發(fā)展銀行總行工作，2000年4月進入平安人壽廣東分公司，曾任組訓、專業(yè)講師、輔導專員、執(zhí)行組訓等職。有多篇理財及保險專業(yè)文章在國內各家媒體及網站發(fā)表與轉載。具有較強的財務分析、策劃能力和經驗，擅長針對客戶理財?shù)男枨鬄榭蛻籼峁┩顿Y組合建議。

　　周傳與姚夏都是獨生子女，所以從小倍受家庭關愛，在經濟上很多時候都需要父母的支持。這是雙獨家庭的特點。周傳目前與以前準備結婚的住房均為雙方父母所提供，另外周傳的車及保姆工資也由周傳父母支持，即使是二年后要購買的新房，周傳父母也提供了50萬元現(xiàn)金做為補充。但這對于已成家立業(yè)的周傳一家來說心情是矛盾的，即為自己有堅實的財務靠山而感到慶幸，又因為始終不能割斷“臍帶”而感到羞愧。因此我們的理財重點會根據(jù)客戶的要求，逐漸實現(xiàn)家庭的財務獨立。

　　目前雙方處于一個經濟轉型期，一方面，姚夏的美容院與洗衣店剛剛開始運營，而周傳正處于事業(yè)的瓶頸。這一階段對他們家庭的理財規(guī)劃來說，都是一個非常重要的時期。而且投資房地產賺錢的機會已經不多，而公司加薪和上升的空間都不大，而又要面對購買新的住房及子女教育及父母出國旅游的經濟壓力，因此應采取一些積極進取的策略進行理財，增加投資性的收入，使家庭財產實現(xiàn)快速增加，并使家庭收入來源實現(xiàn)多樣化，來滿足未來兩年的資金需要。

• 家庭財務情況分析

　　從以上的家庭財務報表中，我們可以看到以下事實：

　　目前來說，周傳一家的資產達到167萬，而且沒有負債。但是每月收入來看，主要來自于周傳的工資收入，理財及投資收入相當少，每年可用于再投資的資金不多。要想達到周傳的理財目標，需要從提高資產收益率及增加投資收入入手。

　　二、理財需求

　　根據(jù)周傳一家目前的財務狀況以及二年后購房及支付教育費、提供外出旅游基金的要求，周傳一家的理財需求主要有以下幾方面：

　　1、全面理順家庭的理財計劃，在二年內合理分配現(xiàn)有資產和每月家庭的支出結余，靈活運用理財產品，提高理財收益率，以滿足未來兩年的購房、子女教育及支付旅行費用的需要。

　　2、實現(xiàn)創(chuàng)業(yè)計劃，加快美容院及洗衣店的贏利，增加家庭的收入。擴充收入渠道。

　　3、做好購房計劃，根據(jù)目前廣州房地產市場特點及時調整購買時間及區(qū)域。

　　4、準備投資計劃：二年后購房后留在手上的20萬元的投資渠道與方法

　　三、理財建議

　?。ㄒ唬⒄{整投資組合，提高理財收益

　　周傳、姚夏目前資產較多，但是沒有充分運用，從而實現(xiàn)提高投資收益的目的。原來每月向銀行零存整取 1000元，而目前銀行收益率較低，因此必須提高資產的收益率，才能積累多些財富。

　　除保留少量資金用于日常應急使用外,建議周傳將每月工資留下的近2000元及50萬元現(xiàn)金投入至基金市場，風險較小，利用理財專家進行投資，可獲取8%-10%的年回報。增加了流動資金的收益。

　　建議投資經驗不多的周傳將部分股票資金轉出購買基金類產品，降低風險，并可獲得相對穩(wěn)定回報。

　　美容院及洗衣店進入正軌之后，每年分別可提供12萬與1.8萬的實業(yè)投資收入。

　　以二年的投資收益為例，二年內至少可收入38萬，購房后還可留有20萬用于新的投資計劃。

　?。ǘ┳龊猛顿Y房產準備，看準時機購買。

　　目前廣州地區(qū)房地產價格在幾大經濟重心城市中屬于中等較低價格，在隨著國家對地產市場的調控力度加強及建材、人工費用的上漲，廣州樓市價格預計會進一步攀升。如果周傳有購房計劃的話，應及早做好準備，看準時機購買，否則如果兩年之后，原來看準的心水房可能有百萬元也買不到了。

　?。ㄈ⒆优逃M用及父母的出國旅行費用

　　目前子女教育費用高漲，僅僅是好一點的幼兒園每年學費就要2萬元，四年就是8萬元。而近幾年，為了回饋父母，每年需給父母2萬元左右出國旅行費用。共計8-10萬。

　　建議如下：

1、洗衣店每年的收入1.8萬，略加補充，可用于支付女兒的學費。

　　2、建議父母兩年之后開始旅行計劃，每年支付2萬元的旅游費用。二年后美容院與洗衣店的開業(yè)押金3萬元已退回，可以作為第一次旅行費用，以后費用可由基金投資收入支付。

　　3、美容院收入每年12萬一部分可用于擴大經營，另一部分投資基金市場獲取較高收益。

　　表3、調整后家庭年收支情況表(一年后)　　單位：萬元

　　從表3可以看到，經過投資組合的調整，一年后劉小姐一家的家庭收支余額將有21.22萬元， 收入渠道增加了，周傳的收入在家庭收入中占比降低了，有利于周傳在事業(yè)的轉型與突破，家庭收入更加趨向多元化，有利于家庭的穩(wěn)定。同時子女的教育費用及父母的出國旅行費用也得到了解決。

　?。ㄋ模?、購房后留下的20萬元的投資計劃

　　經過二年的投資理財，綜上所述，周傳在2年后將新增42.4萬元的財富。如果將其運用得當，可以實現(xiàn)資產的保值與增值，建議如下:

　　1.建議將其投資基金，獲取風險小而相對穩(wěn)定的回報。

　　2.建議購買平安人壽保險公司推出的財富一生保險投資計劃。有以下特點

　　·交費期短：三年或五年交費，便可安然享受終身回報。

　　·快速返還：投資收益見效快，產品二年一返還，讓客戶更快地享受回報，享受更多的回報次數(shù)。

　　·終身回報：對于客戶，活得越長，領取回報的次數(shù)越多，回報總收益越高。

　　假設周傳以其女兒的名義進行投資，每年存入10萬元，只需3年就完成了這個終身回報的投資，交費壓力不大；產品收益為，第一次交費后每二年可得到回報一次，每次1.15萬，到女兒82歲時共領取40次，共回報46.2萬，連同當時可領回的保單價值有28.6萬，合計74.8萬，以上是固定收益，另外產品可以分紅，從產品說明書的預測來看，累積分紅數(shù)量相當可觀。因為分紅是復利累積，時間越長，累積越多。另外，如果被保險人身故可以退還保費，如果資金周轉有困難還可以拿此保單向平安人壽保險公司申請貸款，以解燃眉之急。

　　綜上所述，利用以上的理財計劃，可以使周傳這個雙獨家庭經濟上逐步走上獨立，使雙方事業(yè)發(fā)展，生活美滿，同時使子女教育及老人旅行生活有充足的保障。

　　方案二：

　　鄧悉源，萬聯(lián)證券研究發(fā)展中心研究員，擁有國家二級個人理財規(guī)劃師（PFP）以及證券咨詢執(zhí)業(yè)資格，榮獲由世界金融實驗室(WFL)發(fā)起主辦“世界金融實驗室年度大獎”― “2004年最具聲望的證券分析師”稱號，對股票、基金、債券等證券類產品有深入的研究，擅長為客戶設計投資理財組合。

　　作為一個典型的“三口之家”，周傳和妻子姚夏所擁有的這個小家庭十分美滿幸福，即將步入而立之年的兩位主人翁目前正進入家庭與事業(yè)的形成期。但隨著女兒的出生，家庭負擔增加?？偟膩砜矗彝サ呢斄θ圆凰闶謴姶?，在經濟上對雙方父母存在依賴，而這個時期屬于家庭的消費階段，雖然已經有了一定的財力、車子等生活用品，但出于提高生活品質、撫養(yǎng)女兒、孝順父母的考慮，未來仍需要較大的家庭支出。因此目前如何合理利用閑置資金來進行安全穩(wěn)健的理財是非常迫切的事情。

　　一、案例簡要資料

　　基本情況：周傳，男士，29歲，月收入稅后12,000元，在進行房地產投資中獲得了60多萬的收益，目前資產已上百萬。妻子姚夏，29歲，在05年和朋友合伙經營一家美容店，由周傳出資40萬元，預計每月純收入1萬元。隨后周傳又出資7萬元開了一家洗衣店，預計月收入有1500元。孩子2歲，明年開始上幼兒園。

　　資產：周傳父母給予50萬現(xiàn)金；奧迪A6汽車，價值40萬元；10萬元應收款（無還款限期）。

　　投入：美容店投入40萬元；洗衣店投入7萬元（其中3萬元押金在2年后退回）；股票投入22萬元，現(xiàn)在市值為20萬元。

　　開支：周傳將月收入中的6000元交給姚夏做家用，其中1500元給雙方的父母作為贍養(yǎng)費。周傳每月自己消費2000元以內，每個月還會存下1000元做零存整取。除此外，周傳每個月拿出1700元資助家里幾個窮親戚的孩子讀書。

　　保險：目前家庭保險中，一家三口每年有1.4萬元的保險支出。其中，夫妻二人每人每年5000元由他們各自的父母支出。孩子的“壽險”年交3290元，“醫(yī)療險”每年交130元。所以他們只需支付孩子的保險費每年為3420元。

　　二、客戶理財目標：

• 房產規(guī)劃：兩年后擁有一套100萬元左右的房子，通過從父母和親戚處借到50萬，加上現(xiàn)有的50萬來進行一次性付款購買。

• 現(xiàn)金規(guī)劃：通過投資理財和每月積累，在付完買房款后手頭還能有20萬的剩余資金。

• 子女教育規(guī)劃：女兒讀幼兒園每年學費2萬元，四年共計8萬元。

• 大額支出規(guī)劃：在未來的幾年內，出資8-10萬讓父母周游各國。

• 投資規(guī)劃：在可能的情況下，用付完房款后剩余的20萬元來進行投資理財，獲取穩(wěn)定而較高的投資收益。

　　三、財務狀況分析：

　?。▊渥ⅲ含F(xiàn)居住房子僅為姚夏父母暫時提供，不計入資產；由于所購買保險品種沒有具體說明，保險個人賬戶價值無法算入資產）

　　總括分析：

　　從以上的各項指標的分析可以看出，客戶的資產質量較好，共計167萬元，其中50萬元為現(xiàn)金，但收入形式顯得單一，且每月支出的比例相對偏大，造成其年收入結余僅24,180元。但總的來看，其支出金額相對合理，可壓縮的空間很小，所以通過進行金融性資產的投資，來提高閑置資金利用率來增加家庭收入非常必要。

　　四、理財規(guī)劃及建議：

　　在理財目標中，周傳計劃兩年后購買一套100萬元左右的房子、在付完買房款后手頭還能有20萬的剩余資金，以及為女兒準備8萬元幼兒園學費，還有在未來的幾年內出資8-10萬讓父母周游各國。為了能夠更順利地實現(xiàn)以上目標，采取一定的投資規(guī)劃手段是必要的。由于得到雙方父母的資助，周傳夫婦的風險承受能力還是相當強的，故可在50萬元的銀行存款以及未來每月結余中拿出部分資金進行投資規(guī)劃，提高理財收益。

• 保留6萬元（半年生活費）用于日常應急使用,以應付失業(yè)、緊急醫(yī)療或者意外災害而可能導致的費用支出。由于妻子姚夏正處于事業(yè)的轉型期，經營的美容院暫時還沒有產生收益，所以必須預留一定數(shù)額的緊急準備金。

• 由于計劃兩年后要拿出50萬元買房，所以可以用余下的44萬元先做一個兩年期限的投資規(guī)劃。占總資產比例29.94％的現(xiàn)金和存款目前的收益僅為1.75%（銀行一年定期利率扣稅后）。雖然流動性很好，但收益率明顯偏低，這并不利于資產的保值增值。而且目前在股票方面的投資仍然是虧損的，因此有必要對目前的投資組合進行調整，而通過降低組合內證券的非系統(tǒng)性風險等方式可令投資組合的標準差更低。

• 怎樣的投資組合適合周傳?

　　現(xiàn)根據(jù)周傳個人儲蓄能力、投資年齡、投資年期、風險承受能力及要實現(xiàn)的財務目標金額大小等多個因素來確定合適的投資收益率要求與投資品種。我們將用44萬元銀行存款、20萬元市值股票來組建一個64萬元的證券投資組合，然后再用每個月存下的1000元以及每年收支結余中拿出6萬元來追加投資。為周傳先生設計的投資組合如下：

　?。?）、投資中國工商銀行2006年第一期歐元兌美元匯率掛鉤產品A款（人民幣匯率風險規(guī)避型）22萬元，預期年收益率5％，承擔風險接近0，是一款收益率比銀行定期存款高2倍以上，而投資風險相當小的穩(wěn)健型理財品種；

　?。?）、投資上證50交易型開放式指數(shù)證券投資基金（50ETF 代碼：510050）20萬元，預計年收益率20％，可能承擔的虧損風險-6％，是一款基于中期看好中國股票市場、承擔一定市場系統(tǒng)風險而收益率較高的偏進取型理財產品；

　?。?）、分別投資招商銀行（600036）股票15萬元和萬科（000002）股票7萬元，預計年收益率分別為40％和30％，可能承擔的虧損風險為10％和8％。

　　五、理財規(guī)劃小結：

1、規(guī)劃前后資產狀況變動

　　規(guī)劃前，周傳的家庭資產狀況：收益率＝（50*1.75％-2）/（50+22）＝-1.56％

　　規(guī)劃后，周傳的家庭資產狀況（規(guī)劃前美容院和洗衣鋪無收益，為了作等資金前后的收益率對比，暫不考慮美容院和洗衣鋪的長期股權投資在未來兩年帶來的收益）：

　　收益率＝（6*1.75％+22*5％+20*20％+15*40％+7*30％）/（6+22+20+15+7）＝19.01％

　　(此表假設美容院和洗衣鋪開始有盈利，若不考慮此部分收入，則收入總計為277,050元，結余137,230元。)

　　2、展望兩年后的理財目標實現(xiàn)情況

　　周傳現(xiàn)有50萬元現(xiàn)金以及20萬元市值股票，通過我們?yōu)樗O計的年收益率達到19.01％投資規(guī)劃，兩年后將增值29萬元，再加上每年美容院和洗衣店每年合共13.8萬元的收入，我們預期兩年后周先生手頭的現(xiàn)金和金融投資市值可以達到113萬元（70+29+13.8）。再加上向親戚借款50萬元購買了100萬元左右的房子之后、手頭還能剩余63萬的資金（113+50-100），在保證手頭現(xiàn)金達到20萬元的目標之余，還提前為女兒的8萬元幼兒園學費作好了準備。到那個時候，拿著手頭上的63萬元和美容院比較穩(wěn)定的收入，再加上按照上述每個月存下的1000元以及每年收支結余中拿出部分存款繼續(xù)按照上述投資規(guī)劃中設計的投資品種進行投資，相信在幾年內出資8-10萬讓父母周游各國的目標也將順利實現(xiàn)，50萬元的借款預計在4年后也可還清。

　　3、風險提示

　　外部環(huán)境的變化將會直接影響到本理財規(guī)劃的執(zhí)行，我們在此需要提前進行預測和做好應對的準備，以實現(xiàn)我們規(guī)劃書中所設定的理財目標。有可能影響您目標的實現(xiàn)或屆時需要調整理財規(guī)劃方案的因素包括：

　　(1）、通貨膨脹率大于收入增長率和投資收益率，這將導致家庭實際購買力的下降，直接影響到各部分理財規(guī)劃的實施情況，因此需密切關注通貨膨脹率的變動。

　?。?）、學費增長率通常都會高于通貨膨脹率，給家庭增加更多的支出，因此在子女教育規(guī)劃方面需要準備更多的資金，以確保規(guī)劃的順利實施。

　?。?）、在進行投資規(guī)劃的過程中，有可能會因為一些系統(tǒng)性或非系統(tǒng)性的因素影響到我們原來設定的投資收益率，因此需要因應市場的變化及時調整投資規(guī)劃。

　　（4）、在家庭收支狀況方面，周傳先生的收入是最穩(wěn)定的一塊，作為家庭的經濟支柱，如果一旦失業(yè)或者出現(xiàn)意外情況也會給家庭財務狀況帶來一定的沖擊，而妻子姚夏經營的美容院和洗衣店雖然預期收入相當不錯，但也需要考慮到經營上的風險，是家庭收入中最不穩(wěn)定的一塊。